Co sledujeme:
K dosažení lepších výsledků našich produktů neustále sledujeme mnoho signálů, které nám dokáží říci, jak moc je velká pravděpodobnost, že trhy budou procházet korekcí nebo hledáním dna. Používáme jednoduché indikátory jako jsou klouzavé průměry, a to zejména ty v delším horizontu. Těmi může být například 200 denní MA (klouzavý průměr), u kterého víme, že ho sledují i ti největší hráči.
Dále používáme jednoduché "patterny" neboli seskupení grafů, které nám dávají představu o potenciálních krocích trhu. Za nejdůležitější považujeme rising wedge a falling wedge, a navíc ještě tzv. head&shoulders. Jsou to jednoduché obrazce, které se opakují s jistou pravidelností a lze dle nich predikovat, jak se trh bude pravděpodobně vyvíjet.
Dalšími hodnotami, které sledujeme, jsou prokoupenost a přeprodanost trhu pomocí RSI. U těchto hodnot považujeme za nejdůležitější hledání divergencí, které na dlouhých intervalech často ukazují, jestli se trh pohybuje zdravě, nebo ne.
Kombinace všech těchto indikací nám často pomůže v tom, si udělat docela dobrý obrázek o tom, kde se nacházíme a jak na situaci zareagovat.
Příklad Rising Wedge plus Divergence, aktuální graf z ETF na Nasdaq 100 - QQQ:
Vysvětlení:
Rising wedge je medvědí složení grafu, kdy se trh pohybuje v trendu nahoru mezi dvěma liniemi, než se ta spodní protrhne a přichází propad.
Medvědí divergence je stav, kdy trh překonává nová lokální maxima, ale ukazatel RSI ukazuje hodnoty nižší.
K povaze našich produktů:
Musíme myslet na to, že povaha našich produktu je dlouhodobá, tzn. investiční horizont je 5 a více let. Výkyvy na trzích nás tedy v zásadě nijak vzrušovat nemusí, pokud je naše fundamentální teze správná. Z většiny vždy zůstaneme zainvestovaní tak, jak jsme a není důvod k panice. Řídíme se jednoduchým pravidlem, které v dlouhodobém investování platí - čím méně toho uděláš, tím více vyděláš.
Co už roli hraje a proč se o výše zmiňované hodnoty zajímáme je to, že díky nim dokážeme lépe upravovat velikost našich pozic a dobře reagovat naopak při výklesech tak, aby jsme maximalizovali potenciální zisk a nebo naopak omezili rizika.